本周四,A股以红盘结束了11月的交易,当日北上资金大幅净流入85亿元,创8月以来单日净流入新高。至此,北上资金11月仅净流出近18亿元,较前两个月大幅缩减。近期,部分外资借道新发ETF布局A股,频频现身其前十大持有人。

  最近几个月,北上资金持续流出,9月和10月净流出额均超过300亿元,而11月尽管北上资金依然净流出,但流出趋势明显减弱,全月仅净流出18亿元。

  11月部分交易日已转为大幅净流入,如11月3日和30日分别净流入71.08亿元和85.16亿元。

  外资已开始重新流入。EPFR数据显示,11月第2周,中国股票型基金已吸引资金小幅净流入600万美元。此外,安硕MSCI中国ETF(MCHI)11月迎来资金净流入,该ETF最新规模为66.5亿美元,是目前海外规模最大的中概股ETF,追踪MSCI中国指数。

  在招商证券首席策略分析师张夏看来,当前美元指数和美债收益率回落趋势进一步强化,人民币强势升值;岁末年初企业结汇需求回升有望支撑人民币汇率保持坚挺,进一步增强外资净流入意愿。近年来北向资金习惯于布局春季行情,后续有望重回净流入趋势,支撑A股震荡上行。

  值得一提的是,最近几个月新发的ETF产品吸引了部分外资,包括安联人寿、巴克莱、瑞银集团等外资纷纷买入。

  具体来看,11月17日上市的易方达上证科创板100ETF中,第一大持有人为外商独资的安联人寿保险,持有份额为544.2万份,持有比例为1.21%。10月11日上市的华夏中证港股通内地金融ETF,瑞银集团认购2000万元,占总份额9.57%,为其第二大持有人;巴克莱认购4.79%的份额,与华夏基金并列为第三大持有人。9月15日上市的博时上证科创板100ETF,是国内首批追踪科创板100指数的ETF之一。截至9月8日,巴克莱银行持有其份额1000万份,位列第十大持有人。

  近期,安本、高盛、富达国际、瑞银等外资机构纷纷发表报告看好中国经济前景及中国资产。